نکات کلیدی
1. تمرکز بر شرکت‌های باکیفیت و اجتناب از هیاهو
برای کسب درآمد در بازارها واقعاً نیازی به پیچیدگی نیست.
کیفیت بر پیچیدگی. به دنبال شرکت‌هایی باشید که سودهای مداوم و رو به رشدی دارند، بدهی کم یا وضعیت نقدی خالص مناسبی دارند و مدیریت قوی‌ای را نشان می‌دهند. از گرفتار شدن در هیاهو یا داستان‌های "مربای فردا" که وعده سودهای آینده را بدون نتایج کنونی می‌دهند، پرهیز کنید. شرکت‌های باکیفیت معمولاً دارای موقعیت‌های قوی در بازار، پرداخت سود سهام و پتانسیل رشد بلندمدت هستند.
پرچم‌های قرمز برای مراقبت:
- سطوح بالای بدهی
- وابستگی به فناوری‌های آینده یا بازارهای اثبات‌نشده
- تبلیغات بیش از حد یا جلب توجه از سوی مدیریت
- عدم وجود پیش‌بینی‌های واضح از سود
از معیارهای ساده‌ای مانند نسبت‌های PE (ایده‌آل بین 8-18) و نسبت‌های PEG (زیر 1 خوب است) برای ارزیابی ارزش استفاده کنید. به یاد داشته باشید، قیمت پایین‌تر سهام همیشه به معنای معامله‌ای خوب نیست – معمولاً دلیلی خوب برای کاهش وجود دارد.
2. استفاده از فیلترها و شکست‌ها برای یافتن سهام‌های امیدوارکننده
فیلترها راهی عالی برای یافتن سهام هستند. آن‌ها عنصر انسانی (و تعصب تأیید که با آن همراه است) را حذف می‌کنند و به اعداد سرد و سخت تکیه می‌کنند.
از فناوری بهره ببرید. از ابزارهای فیلتر سهام برای شناسایی برندگان بالقوه بر اساس معیارهای عینی استفاده کنید. به دنبال شرکت‌هایی باشید که به سطوح جدید 52 هفته‌ای صعود می‌کنند، زیرا این می‌تواند نشانه‌ای از حرکت مثبت باشد. به سهام‌هایی که در طول زمان افزایش مداوم نشان می‌دهند، توجه کنید، زیرا این ممکن است نشان‌دهنده انباشت ثابت توسط سرمایه‌گذاران آگاه باشد.
استراتژی‌های کلیدی فیلتر کردن:
- ترکیب کیفیت و حرکت (به عنوان مثال، رتبه QM Stockopedia)
- شکست از دامنه‌های معاملاتی مشخص
- سهام با بهبود اصول و افزایش قیمت‌ها
به یاد داشته باشید که فیلترها تنها نقاط شروع هستند. همیشه تحقیقات دقیقی در مورد هر سرمایه‌گذاری بالقوه انجام دهید و اصول، اخبار اخیر و روندهای بخش را قبل از اتخاذ تصمیم بررسی کنید.
3. پیاده‌سازی توقف ضرر و خروج سریع در صورت لزوم
هرگز توقف خود را پایین نیاورید پس از اینکه تصمیم گرفتید کجا باید باشد. می‌توانید آن را بالا ببرید اگر سهام شما خوب عمل کند.
سرمایه خود را محافظت کنید. از توقف ضررها برای محدود کردن ضررهای بالقوه در هر معامله استفاده کنید. توقف‌ها را بر اساس سطوح حمایتی که در نمودارها قابل مشاهده است، معمولاً کمی پایین‌تر از پایین‌های اخیر، تنظیم کنید. برای سهام‌های کمتر مایع، توقف‌های وسیع‌تری را در نظر بگیرید تا نوسانات را در نظر بگیرید. آماده باشید که به سرعت خارج شوید اگر اطلاعات جدیدی ظاهر شود که فرضیه سرمایه‌گذاری شما را تغییر دهد، حتی اگر توقف شما فعال نشده باشد.
بهترین شیوه‌های توقف ضرر:
- توقف‌ها را 10-15% زیر ورود برای معاملات حرکتی تنظیم کنید
- از توقف‌های متحرک برای قفل کردن سودها به محض افزایش قیمت سهام استفاده کنید
- قبل از رویدادهای خبری مهم (به عنوان مثال، گزارش‌های درآمد) توقف‌ها را تنگ‌تر کنید
- اگر اصول ضعیف شوند، تردید نکنید که بفروشید، صرف‌نظر از سطح توقف شما
به یاد داشته باشید، بازگشت به یک موقعیت آسان‌تر از بهبود از یک ضرر بزرگ است. انضباط عاطفی در پایبندی به توقف‌های شما برای موفقیت بلندمدت حیاتی است.
4. معامله بر اساس اخبار و روندهای بخش
به اخبار توجه کنید. وقتی اتفاقات بزرگی می‌افتد، می‌تواند بر قیمت‌ها تأثیر بگذارد.
آگاه باشید. به رویدادهای خبری مهم، تغییرات اقتصادی و چرخش‌های بخشی توجه کنید. این‌ها می‌توانند فرصت‌هایی برای معاملات بلند و کوتاه ایجاد کنند. به دنبال شرکت‌هایی باشید که احتمالاً از روندهای نوظهور یا تغییرات سیاستی بهره‌مند می‌شوند. برعکس، بخش‌هایی را شناسایی کنید که با موانع مواجه هستند و ممکن است فرصت‌های فروش کوتاه را ارائه دهند.
استراتژی‌های معاملاتی مبتنی بر اخبار:
- منابع خبری خاص صنعت را زیر نظر داشته باشید
- به افزایش هزینه‌های دولتی یا تغییرات نظارتی توجه کنید
- اهداف احتمالی خرید در بخش‌های داغ را شناسایی کنید
- آماده باشید که به سرعت در رویدادهای غیرمنتظره (به عنوان مثال، بلایای طبیعی، تغییرات ژئوپولیتیکی) عمل کنید
به یاد داشته باشید که بین نویزهای کوتاه‌مدت و روندهای واقعی و پایدار تمایز قائل شوید. ایده‌های مبتنی بر اخبار را با تحلیل بنیادی تأیید کنید قبل از اینکه سرمایه‌گذاری کنید.
5. تعادل پرتفوی با موقعیت‌های بلند، کوتاه و سود سهام
در تمام حساب‌های معاملاتی من، سود سهام من به حدود 120,000 پوند در سال می‌رسد.
تنوع برای ثبات. یک پرتفوی متعادل ایجاد کنید که بتواند در شرایط مختلف بازار عملکرد داشته باشد. شامل ترکیبی از موقعیت‌های بلند در سهام‌های باکیفیت و رشد، موقعیت‌های کوتاه در شرکت‌های با ارزش‌گذاری بیش از حد یا در حال کاهش و سهام‌های پرداخت‌کننده سود برای درآمد ثابت باشید. این رویکرد به مدیریت ریسک کمک می‌کند و منابع متعددی از بازده‌های بالقوه را فراهم می‌آورد.
استراتژی‌های تعادل پرتفوی:
- بخشی را به سهام‌های دفاعی و پرداخت‌کننده سود (به عنوان مثال، 4-5% بازده) اختصاص دهید
- از موقعیت‌های کوتاه برای پوشش در برابر افت‌های بازار استفاده کنید
- از ETFهای بخشی برای دسترسی وسیع‌تر استفاده کنید
- مقداری ذخیره نقدی برای خریدهای فرصت‌طلبانه نگه دارید
به‌طور منظم پرتفوی خود را بررسی و متعادل کنید تا پروفایل ریسک مطلوب خود را حفظ کرده و از تغییرات شرایط بازار بهره‌برداری کنید.
6. با ورود صبور باشید و در برندگان میانگین بگیرید
بهتر است سهام‌هایی را بخرید که در حال افزایش هستند – از جمله آن‌هایی که قبلاً خریده‌اید. به وضوح چیزی درست است و حالا مردم متوجه آن شده‌اند.
صبر سود می‌دهد. برای نقاط ورود بهینه، مانند شکست از دامنه‌های معاملاتی مشخص یا بازگشت به سطوح حمایتی، منتظر بمانید. هنگامی که در یک موقعیت برنده هستید، در نظر بگیرید که به آن اضافه کنید زیرا سهام به خوبی عمل می‌کند. این استراتژی به شما اجازه می‌دهد تا موقعیت‌های بزرگ‌تری در بهترین ایده‌های خود بسازید در حالی که نسبت ریسک-پاداش مطلوبی را حفظ می‌کنید.
تکنیک‌های میانگین‌گیری بالا:
- به محض اینکه قیمت از سطوح مقاومتی عبور کرد، سهام اضافی بخرید
- اندازه موقعیت را به محض بهبود معیارهای بنیادی افزایش دهید
- از حساب‌های جداگانه یا ردیابی برای خریدهای اولیه و پی‌درپی استفاده کنید
- توقف‌های ضرر را بر روی کل موقعیت حفظ کنید تا از سودها محافظت کنید
به یاد داشته باشید که میانگین‌گیری بالا در مورد سهام‌هایی که قدرت بنیادی و تکنیکی قوی نشان می‌دهند، مؤثرتر است. از میانگین‌گیری بالا در موقعیت‌های سفته‌بازانه یا سهام‌هایی با وضعیت مالی رو به وخامت پرهیز کنید.
7. معامله را به عنوان یک کسب‌وکار در نظر بگیرید و ریسک را مدیریت کنید
معامله را مانند یک کسب‌وکار در نظر بگیرید. این تنها راه برای داشتن انضباط و دقت است.
ذهنیت حرفه‌ای. به معامله با همان جدیت و انضباطی که برای اداره یک کسب‌وکار به کار می‌برید، نزدیک شوید. این به معنای داشتن یک برنامه واضح، مدیریت ریسک، پیگیری عملکرد و آموزش مداوم خود است. از تصمیم‌گیری‌های احساسی پرهیز کنید و به استراتژی‌های از پیش تعیین‌شده خود پایبند باشید.
اصول کلیدی کسب‌وکار برای معامله:
- یک برنامه معاملاتی مکتوب توسعه دهید
- سوابق دقیقی از تمام معاملات و دلایل ورود/خروج نگه دارید
- محدودیت‌های ریسک و قوانین اندازه‌گیری موقعیت را مشخص کنید
- به‌طور منظم استراتژی‌های خود را بررسی و اصلاح کنید
- زمانی را برای آموزش مداوم و تحلیل بازار اختصاص دهید
به یاد داشته باشید که سودآوری مداوم از رفتار معامله به عنوان یک حرفه، نه یک سرگرمی یا طرح سریع ثروتمند شدن، ناشی می‌شود.
8. استراتژی‌ها را برای شرایط مختلف بازار تطبیق دهید
آماده باشید که در اخبار بزرگ اقدام کنید و به‌طور قاطع حرکت کنید.
انعطاف‌پذیری کلید است. تشخیص دهید که محیط‌های مختلف بازار نیاز به رویکردهای متفاوت دارند. آماده باشید که استراتژی‌های خود را بر اساس روندهای کلی بازار، سطوح نوسان و رویدادهای اقتصادی عمده تنظیم کنید. یک جعبه ابزار از استراتژی‌ها توسعه دهید که بتوان در شرایط مختلف به کار برد.
تطبیق با شرایط بازار:
- در بازارهای صعودی قوی، بر روی سهام‌های حرکتی و رشد تمرکز کنید
- در بازارهای نزولی، بر حفظ سرمایه تأکید کنید و موقعیت‌های کوتاه بیشتری را در نظر بگیرید
- در بازارهای محدوده‌ای، به دنبال معاملات بازگشت به میانگین باشید
- در زمان نوسانات بالا، اندازه موقعیت‌ها را کاهش دهید و توقف‌های ضرر را وسیع‌تر کنید
به تغییرات در احساسات بازار توجه داشته باشید و آماده باشید که رویکرد خود را زمانی که شواهد نشان می‌دهد یک رژیم جدید در حال ظهور است، تغییر دهید.
9. از شرط‌بندی اسپرد به‌طور هوشمندانه برای کارایی مالیاتی استفاده کنید
واقعاً ممکن است! بسیاری شرط‌بندی اسپرد را به عنوان قمار رد می‌کنند و هرگز آن را امتحان نمی‌کنند. خوب، به هر حال به آن شرط‌بندی اسپرد می‌گویند. و شما نمی‌خواهید شرط ببندید، شما می‌خواهید سرمایه‌گذاری کنید.
معامله مالیاتی کارآمد. برای معامله‌گران بریتانیایی، شرط‌بندی اسپرد می‌تواند یک گزینه مالیاتی کارآمد در مقایسه با معاملات سهام سنتی باشد. سودهای حاصل از شرط‌بندی اسپرد در حال حاضر معاف از مالیات هستند و این آن را به گزینه‌ای جذاب برای کسانی که حداکثر مجوزهای ISA خود را استفاده کرده‌اند، تبدیل می‌کند. با این حال، مهم است که شرط‌بندی اسپرد را با همان انضباط و مدیریت ریسک مانند معاملات عادی نزدیک کنید.
بهترین شیوه‌های شرط‌بندی اسپرد:
- آن را مانند یک حساب سرمایه‌گذاری عادی در نظر بگیرید، نه یک پلتفرم قمار
- از همان فرآیندهای تحقیق و تحلیل مانند معاملات سهام استفاده کنید
- مدیریت ریسک سخت‌گیرانه‌ای را پیاده‌سازی کنید، از جمله توقف‌های ضرر
- از استفاده از اهرم بیش از حد پرهیز کنید
- در نظر داشته باشید که از توقف‌های تضمینی برای حفاظت بیشتر استفاده کنید
به یاد داشته باشید که در حالی که شرط‌بندی اسپرد مزایای مالیاتی را ارائه می‌دهد، همچنین با ریسک‌های منحصر به فردی همراه است. هرگز بیشتر از آنچه می‌توانید از دست بدهید، ریسک نکنید و همیشه از اندازه‌گیری موقعیت مناسب استفاده کنید.
آخرین به‌روزرسانی::
FAQ
What's "The Naked Trader's Book of Trading Strategies" about?
- Overview: "The Naked Trader's Book of Trading Strategies" by Robbie Burns is a guide for traders looking to enhance their trading strategies with proven methods to make money in the stock market.
- Target Audience: It is aimed at traders who have some experience and are familiar with the basics of trading, rather than complete beginners.
- Content Structure: The book is divided into foundational concepts and a wide array of specific trading strategies that can be applied in various market conditions.
- Approach: The author emphasizes simplicity and common sense, avoiding overly complex technical jargon and focusing on practical, actionable strategies.
Why should I read "The Naked Trader's Book of Trading Strategies"?
- Practical Strategies: The book offers a variety of strategies that have been tested and proven by the author, providing readers with actionable insights.
- Adaptability: It is designed to be useful for traders in different markets, not just the UK, making it versatile for international readers.
- Real-Life Examples: The author includes numerous real-life trading examples, illustrating how the strategies can be applied effectively.
- Mindset and Discipline: It emphasizes the importance of having the right mindset and treating trading as a disciplined business rather than a hobby.
What are the key takeaways of "The Naked Trader's Book of Trading Strategies"?
- Simplicity Works: Complex strategies are not necessary for success; simple, logical approaches can be highly effective.
- Diverse Strategies: The book provides a wide range of strategies, from trading the news to identifying bid targets, allowing traders to adapt to different market conditions.
- Risk Management: The importance of using stop-losses and having a clear plan for each trade is emphasized to manage risk effectively.
- Mindset Matters: Changing one's mindset and being open to new strategies is crucial for long-term success in trading.
What are the best quotes from "The Naked Trader's Book of Trading Strategies" and what do they mean?
- "You don’t actually need complexity to make money in the markets." This quote underscores the book's philosophy that simple, straightforward strategies can be more effective than complex ones.
- "Be a detective." This encourages traders to be observant and proactive in seeking out opportunities and information that can inform their trading decisions.
- "Treat trading as a business." This highlights the importance of discipline and planning in trading, treating it with the seriousness and structure of a business venture.
- "Be happy with part of a ride." This advises traders to be content with partial gains rather than always seeking to time the market perfectly, which is often unrealistic.
How does Robbie Burns suggest managing risk in trading?
- Use Stop-Losses: Burns emphasizes the use of stop-losses to limit potential losses and protect capital.
- Plan Each Trade: Having a clear plan for each trade, including entry and exit points, helps manage risk and avoid emotional decision-making.
- Diversify Holdings: Maintaining a balanced portfolio with a mix of different types of shares and sectors can reduce risk exposure.
- Avoid Overcommitment: He advises against putting too much money into the market, especially in volatile conditions, to prevent significant financial strain.
What is the "Trade the News" strategy in "The Naked Trader's Book of Trading Strategies"?
- Concept: This strategy involves keeping an eye on current events and news that could impact stock prices, such as economic reports or company announcements.
- Example: The author shares an example of buying shares in Kingfisher during the COVID-19 pandemic, anticipating a rise in DIY activities as people stayed home.
- Timing: It requires quick decision-making and the ability to act on news before the market fully reacts.
- Research: While news can provide opportunities, thorough research is still necessary to ensure the trade aligns with broader market trends and fundamentals.
How does Robbie Burns recommend using industry knowledge in trading?
- Leverage Personal Experience: Traders should use their own industry knowledge or insights from friends and family to identify potential trading opportunities.
- Real-Life Examples: The book provides examples of individuals who had valuable industry insights but were not using them to trade shares in their sector.
- Avoid Insider Trading: It's important to distinguish between general industry knowledge and insider information, which is illegal to trade on.
- Broaden Perspective: Using industry knowledge can help traders spot trends and opportunities that may not be immediately obvious to others.
What is the "Buy Bouncebacks" strategy in "The Naked Trader's Book of Trading Strategies"?
- Concept: This strategy involves buying shares of companies that are likely to recover after a significant downturn, such as those affected by temporary external factors.
- Example: The author discusses buying shares in easyJet and Jet2com as travel restrictions eased post-COVID-19, anticipating a recovery in the travel sector.
- Risk Management: While the potential for recovery is high, it's crucial to use stop-losses and be prepared to exit if conditions change.
- Research: Thorough research is needed to ensure the company is fundamentally sound and not at risk of long-term decline.
What does Robbie Burns mean by "Avoid Jam Tomorrow Shares"?
- Definition: "Jam tomorrow" shares are those with a compelling story or potential future success but lack current profitability or clear paths to profitability.
- Risk: These shares often require ongoing funding and may never achieve the promised success, making them high-risk investments.
- Example: The author shares his experience with Xeros, a company with an exciting story but no profits, which ultimately led to significant losses.
- Advice: Burns advises traders to be cautious of shares that rely heavily on future potential without current financial stability.
How does "The Naked Trader's Book of Trading Strategies" address emotional trading?
- Emotional Control: The book emphasizes the importance of not letting emotions drive trading decisions, as this can lead to poor outcomes.
- Use of Stop-Losses: Implementing stop-losses helps traders exit positions unemotionally and avoid holding onto losing trades out of hope.
- Plan and Discipline: Having a clear trading plan and sticking to it can prevent emotional reactions to market fluctuations.
- Self-Monitoring: Traders are encouraged to be aware of signs of emotional trading, such as obsessively checking prices or seeking validation from forums.
What is the "Three Strikes and You're Out" rule in "The Naked Trader's Book of Trading Strategies"?
- Concept: If a trader loses money on a share three times, they should avoid trading it again for at least three to six months.
- Purpose: This rule helps prevent emotional attachment to a losing share and encourages traders to focus on more promising opportunities.
- Example: The author shares his experience with a share called Ince, where he applied this rule after multiple losses.
- Benefit: It saves traders from repeated losses and allows them to redirect their attention to more profitable trades.
How does Robbie Burns suggest using spread betting like an ISA?
- Tax-Free Trading: Spread betting can be used as a tax-free trading account, similar to an ISA, allowing traders to avoid capital gains tax on profits.
- Staking: The key difference is in the staking method, where traders bet per point movement rather than buying shares outright.
- Discipline Required: It's crucial to treat spread betting with the same discipline as an ISA, avoiding the temptation to overtrade or use excessive leverage.
- Benefits: Spread betting offers flexibility, such as the ability to go short, and can be a useful tool for traders who have maxed out their ISA contributions.
نقد و بررسی
این کتاب با عنوان کتاب استراتژی‌های معاملاتی تاجر عریان برای خوانندگان جذاب و آسان‌فهم است. آن‌ها از اشتراک‌گذاری صادقانه تجربیات و نتایج یادگیری نویسنده قدردانی می‌کنند. این کتاب به خاطر سادگی، ایده‌های استراتژیک و دیدگاه منطقی‌اش در زمینه‌ی معاملات سهام مورد تحسین قرار گرفته است. این اثر برای هر دو گروه مبتدیان و معامله‌گران پیشرفته مفید به شمار می‌آید. خوانندگان به‌ویژه توضیحات واضح در مورد اصطلاحات معاملاتی و استراتژی‌های عملی ارائه‌شده را ارزشمند می‌دانند. این کتاب امتیازهای بالایی دریافت کرده و خوانندگان آن را به‌عنوان یک مطالعه‌ی عالی و منبع مفیدی برای سفر سرمایه‌گذاری خود توصیف می‌کنند.
Similar Books
