The Complete TurtleTrader

1. ریچارد دنیس ثابت کرد که پرورش بر طبیعت در موفقیت تجاری برتری دارد

"تجارت بیشتر از آنچه تصور می‌کردم قابل آموزش بود. حتی با اینکه تنها کسی بودم که فکر می‌کردم قابل آموزش است... اما فراتر از تصوراتم قابل آموزش بود."

بحث طبیعت در مقابل پرورش. ریچارد دنیس، یک تاجر موفق شیکاگویی، معتقد بود که مهارت‌های تجاری را می‌توان به هر کسی آموزش داد، در حالی که شریکش ویلیام اکهارت فکر می‌کرد موفقیت در تجارت ذاتی است. این اختلاف نظر منجر به آزمایش معروف لاک‌پشت در سال 1983 شد.

گروه متنوعی از مبتدیان. دنیس گروهی از افراد با پیشینه‌های متنوع را جذب کرد، از جمله:

• فارغ‌التحصیلان دانشگاهی از رشته‌های مختلف
• یک نگهبان امنیتی
• یک طراح بازی
• یک حسابدار
• یک بازیکن بلک‌جک

نتایج تجربی. موفقیت این آزمایش نظر دنیس را ثابت کرد که مهارت‌های تجاری قابل یادگیری هستند و این ایده را به چالش کشید که تاجران موفق با استعدادها یا شهود خاصی به دنیا می‌آیند.

2. آزمایش لاک‌پشت: آموزش مبتدیان برای تبدیل شدن به تاجران میلیونر

"با توجه به آنچه که کامپیوتر امروز می‌تواند انجام دهد - در مقایسه با آنچه که تنها چند سال پیش می‌توانست انجام دهد، نمی‌توانم ببینم که چگونه هر انسانی می‌تواند در یک میدان برابر با یک مجموعه سیستم‌های کامپیوتری خوب طراحی شده رقابت کند."

آموزش فشرده دو هفته‌ای. دنیس و اکهارت به استخدام‌شدگان خود یک سیستم تجاری کامل را در تنها دو هفته آموزش دادند، شامل:

• تحلیل بازار
• قوانین ورود و خروج
• اندازه‌گیری موقعیت
• مدیریت ریسک

پول واقعی، ریسک‌های واقعی. پس از آموزش، به هر لاک‌پشت یک میلیون دلار از پول دنیس برای تجارت داده شد، با یک توافق تقسیم سود:

• لاک‌پشت‌ها 15% از سود را نگه می‌داشتند
• دنیس 85% را حفظ می‌کرد

نتایج شگفت‌انگیز. بسیاری از لاک‌پشت‌ها به موفقیت‌های فوق‌العاده‌ای دست یافتند، به طوری که برخی در طول چهار سال بیش از 100% در سال سود کردند، که اثربخشی سیستم آموزش داده شده را ثابت کرد.

3. فلسفه اصلی تجارت لاک‌پشت: پیروی از روند و مدیریت ریسک

"سیستم‌های قیمت خالص به اندازه کافی به قطب شمال نزدیک هستند که هر انحرافی تمایل دارد شما را به سمت جنوب ببرد."

استراتژی پیروی از روند. به لاک‌پشت‌ها آموزش داده شد که:

• روندهای بازار را شناسایی و دنبال کنند
• زمانی که قیمت‌ها از محدوده‌های اخیر خارج می‌شوند وارد موقعیت شوند
• تا زمانی که روند ادامه دارد موقعیت‌ها را نگه دارند
• زمانی که روند معکوس می‌شود خارج شوند

تمرکز بر مدیریت ریسک. اصول کلیدی شامل:

• محدود کردن اندازه موقعیت‌ها بر اساس نوسانات بازار
• استفاده از دستورات توقف ضرر برای محدود کردن زیان‌های احتمالی
• تنوع‌بخشی در بازارهای متعدد
• تنظیم اندازه موقعیت‌ها بر اساس سرمایه حساب

تصمیم‌گیری عینی. لاک‌پشت‌ها آموزش دیدند که:

• به جای تحلیل بنیادی یا اخبار به عملکرد قیمت تکیه کنند
• به طور مداوم قوانین را دنبال کنند و از تصمیم‌گیری احساسی اجتناب کنند
• زیان‌ها را به عنوان بخشی از فرآیند تجارت بپذیرند

4. قوانین تجارت لاک‌پشت: رویکرد سیستماتیک ساده اما قدرتمند

"سخت‌ترین کاری که باید انجام دهم تا مردم بفهمند چگونه تجارت می‌کنم این است که آن‌ها را متقاعد کنم چقدر می‌توانم در مورد چیزها اشتباه کنم، چقدر از یک حدس است."

قوانین ورود و خروج. لاک‌پشت‌ها از دو سیستم اصلی استفاده کردند:

• سیستم 1: شکست 20 روزه برای ورود، شکست 10 روزه برای خروج
• سیستم 2: شکست 55 روزه برای ورود، شکست 20 روزه برای خروج

اندازه‌گیری موقعیت. مفهوم "N" برای تعیین اندازه موقعیت‌ها استفاده شد:

• N = میانگین دامنه واقعی 20 روزه (ATR)
• اندازه موقعیت = 1% از سرمایه حساب / (N x ارزش دلاری هر نقطه)

قوانین مدیریت ریسک:

• حداکثر ریسک 2% در هر معامله
• افزایش موقعیت‌های برنده
• کاهش اندازه موقعیت‌ها در زمان افت

تنوع‌بخشی. لاک‌پشت‌ها در طیف گسترده‌ای از بازارها تجارت کردند:

• کالاها
• ارزها
• شاخص‌های سهام
• اوراق قرضه

5. استقامت ذهنی و انضباط: عوامل کلیدی در موفقیت بلندمدت تجاری

"پیروی از اصول خوب و اجازه ندادن به ترس، طمع و امید برای دخالت در تجارت شما سخت است. شما در حال شنا کردن در برابر جریان طبیعت انسانی هستید."

کنترل احساسی. لاک‌پشت‌های موفق یاد گرفتند که:

• حتی در دوره‌های زیان‌دهی به قوانین تجاری خود پایبند باشند
• از بازنگری سیستم اجتناب کنند
• بپذیرند که بسیاری از معاملات زیان‌ده خواهند بود

صبر و پایداری. ویژگی‌های ذهنی کلیدی شامل:

• انتظار برای تنظیمات با احتمال بالا
• نگه داشتن معاملات برنده برای دوره‌های طولانی
• ادامه تجارت در زمان افت

غلبه بر تعصبات شناختی. به لاک‌پشت‌ها آموزش داده شد که شناسایی و غلبه کنند بر:

• تعصب تأیید
• تعصب تازگی
• اجتناب از زیان
• اعتماد به نفس بیش از حد

6. زندگی پس از برنامه لاک‌پشت: درجات مختلفی از موفقیت و شکست

"جالب‌ترین چیز در مورد برنامه لاک‌پشت مشاهده این بود که چه کسی موفق شد و چه کسی نشد."

مسیرهای متفاوت. پس از پایان برنامه، لاک‌پشت‌ها سطوح مختلفی از موفقیت را تجربه کردند:

• برخی، مانند جری پارکر و پل ربار، شرکت‌های تجاری بسیار موفقی ساختند
• دیگران در تکرار موفقیت خود دچار مشکل شدند یا به کلی تجارت را ترک کردند

عوامل مؤثر بر موفقیت:

• مهارت‌های کارآفرینی
• توانایی جذب سرمایه
• تطبیق با شرایط متغیر بازار
• ادامه انضباط در پیروی از قوانین تجاری

درس‌های آموخته شده. نتایج متنوع نشان داد که:

• مهارت‌های تجاری به تنهایی برای موفقیت بلندمدت کافی نیستند
• درک کسب‌وکار و پایداری حیاتی است
• تطبیق با نیازهای مشتری و تغییرات بازار ضروری است

7. سالم ابراهیم: داستان موفقیت نسل دوم لاک‌پشت

"این مانند صعود به کوه است. کدام قدم مهم‌ترین بود؟ هر قدم برای رسیدن به قله کوه لازم است. هر قدم فردی به تنهایی چندان مهم نیست."

موفقیت خودآموخته. ابراهیم تجارت به سبک لاک‌پشت را از طریق:

• یک ملاقات اتفاقی با جری پارکر
• مطالعه و تحقیق فشرده
• توسعه و آزمایش سیستم‌های خود

انگیزه کارآفرینی. عوامل کلیدی در موفقیت ابراهیم:

• شروع با یک حساب کوچک و رشد تدریجی
• تطبیق مفاهیم لاک‌پشت با سبک خود
• تنوع‌بخشی به سایر فعالیت‌های تجاری

عملکرد بلندمدت. سابقه ابراهیم شامل:

• سودهای مداوم در طول دو دهه
• بقا و رشد در شرایط مختلف بازار
• ساخت یک شرکت تجاری موفق در یک شهر کوچک تگزاس

8. روحیه کارآفرینی: عامل X در موفقیت پایدار تجاری

"فکر می‌کنم آن‌ها [لاک‌پشت‌های برنده] اعتماد به نفس یا کاریزمایی برای اداره یک کسب‌وکار دارند. یک انگیزه برای بیرون رفتن و انجام آن وجود دارد. سپس یک انگیزه برای خواستن انجام آن وجود دارد."

فراتر از مهارت‌های تجاری. لاک‌پشت‌های موفق نشان دادند:

• درک کسب‌وکار
• توانایی‌های بازاریابی و جذب سرمایه
• تطبیق‌پذیری با شرایط متغیر بازار

ویژگی‌های کلیدی کارآفرینی:

• ریسک‌پذیری
• پایداری
• نوآوری
• انگیزه شخصی
• توانایی یادگیری از شکست‌ها

ساخت کسب‌وکارهای پایدار. لاک‌پشت‌های برتر مانند جری پارکر:

• رویکرد تجاری خود را برای جذب سرمایه‌گذاران نهادی تطبیق دادند
• زیرساخت عملیاتی قوی توسعه دادند
• به بازارها و استراتژی‌های متعدد گسترش یافتند

آخرین به‌روزرسانی:: October 12, 2024